Já explicamos que investir em títulos públicos é muito seguro. Agora vamos mostrar como fazer esse investimento.
O Tesouro Nacional é a área do Governo que emite os títulos públicos federais. Eles criaram em 2002, em parceria com a CBLC, o Tesouro Direto: uma plataforma de compra e venda de títulos públicos para pessoas físicas pela internet. É um canal direto para o investidor, simples, com baixo risco e baixo custo.
A corretora (ou banco, os chamados agentes de custódia) faz a ligação entre o sistema do Tesouro Direto e o investidor. Antes de comprar um título, o investidor deve transferir seus recursos para a corretora, que é a responsável pelo pagamento (liquidação) da operação. Uma vez pago, o título fica guardado (custodiado) na CBLC, numa conta em nome do investidor.
O Tesouro Direto disponibiliza diariamente uma tabela com os títulos públicos disponíveis para venda que podem ser adquiridos pelo investidor. Nessa tabela é apresentada a identificação do título, data de vencimento, preço unitário e taxa.
De maneira similar às ações, os títulos públicos têm um preço unitário. No entanto, para facilitar o investimento de quantias menores, o Tesouro Direto permite que sejam negociadas frações de até 0,2 título (um quinto de título). Para determinar o número de títulos que podem ser adquiridos, divida o valor que deseja investir pelo preço unitário e certifique-se que seja um número múltiplo de 0,2. Por exemplo: se o título custa R$ 800 e você tem R$ 500, pode comprar 0,6 título (0,6 x R$ 800 = R$ 480) e sobram R$ 20 para investir no próximo mês.
Liquidez
Caso seja necessário, é possível resgatar seu investimento antecipadamente vendendo títulos ao preço de mercado. Para isso, o Tesouro Direto garante a recompra semanal de qualquer título às quartas-feiras.
Quando os títulos vencem, o dinheiro é depositado automaticamente na sua conta na corretora, e um e-mail é enviado para alertá-lo. Lembre-se de reinvestir esse dinheiro para continuar se beneficiando do poder multiplicador dos juros compostos.
Tributação
A tributação dos títulos públicos diminui conforme o prazo aumenta, e incide apenas na venda ou vencimento do título. O investidor não precisa se preocupar com o recolhimento dos impostos, que é feito automaticamente pela corretora, mas deve sempre buscar títulos com os prazos mais longos possíveis que atendam suas necessidades. Por exemplo: após 2 anos de investimento, a alíquota cai para 15% dos lucros. Já para investimentos de prazos menores que 6 meses, a tributação é de 22,5% dos lucros.
Custos
Com relação aos custos, existem 3 taxas:
- Taxa de custódia: 0,3%a.a. sobre o valor total da sua carteira, cobrada semestralmente pela CBLC;
- Taxa de negociação: 0,1% do valor de compra, também cobrada pela CBLC; e
- Taxa de administração da corretora: é a única que pode variar, podendo inclusive ser zero. O Tesouro Direto mantém uma lista atualizada com o ranking das taxas máximas dos agentes de custódia.
Finalmente, recomendo a leitura do site do Tesouro Direto. As explicações são claras, o site é atualizado com regularidade e as informações são precisas, completas e em linguagem acessível. Existe até um curso virtual e um guia passo a passo. Se ainda tiver alguma dúvida, deixe um comentário aqui!
Ulisses Nehmi é editor do Blog do Investidor e profissional da área de investimentos.
Oi, depois de expirado o prazo, o dinheiro volta pra conta cadastrada ou fica em alguma conta vinculada no Tesoudo Direto?
hoje o que voce me indicaria como o melhor lugar para investimento mesmo com os problemas que estamos tendo ?
Olá, gostaria de uma informação de algum amigo que possa me esclarecer.
Pretendo começar a investir no Tesouro Direto, mas estou com uma dúvida: Como funciona mensalmente o Tesouro Direto? Exemplo, pretendo investir 100 todo mês, como isso funciona, pagarei pela mesma letra, durante todo o tempo que estiver com o papel, ou a cada mês eu posso investir em papéis diferentes? Resumindo eu pago todo mês por uma mesma coisa, assim como na poupança, ou funciona de maneira diferente? Agradeço a atenção, aguardo resposta.
Uma duvida:
Quando um investidor quer comprar uma LTN e solicita ao proprietario da mesma a copia dos impostos da mesma e o proprietario informa que como foi repactuada em marco nao esta no imposto so no final do ano….esta correcto ?
imagina repactuou 2013 marco significa que a repactuacao ja esta implicito todos os anos anteriores pagos?
Olá. Ótimo artigo.
Atualmente tenho CDB e Previdência Privada. Como eu poderia fazer para descobrir se o Tesouro Direto pode ser mais interessante de se investir (em ambos os casos, CDB e Previdência)?
ULISSES,
RECEBI UM DINHEIRO QUE NÃO CONTAVA E RESOLVI QUITAR MINHA DIVIDA IMOBILIÁRIA QUE É DE R$ 120.000,00 QUAL MINHA SURPRESA QUANDO CHEGUEI NO SANTANDER E SOUBE QUE NÃO TENHO VANTAGEM ALGUMA! AINDA FALTAM 130 MESES GOSTARIA DE UMA SUGESTÃO DE APLICAÇÃO NO TESOURO DIRETO! NÃO VOU QUITAR UMA COISA QUE NÃO ME DÄ VANTAGEM ALGUMA!
MAS VOU USAR ESSE DINHEIRO PARA IR PAGANDO AS PRESTAÇÕES PARA TER UM FÔLEGO NAS MINHAS DESPESAS FIXAS.
Olá!
A minha dúvida no momento é bem simples:
Quanto aos Títulos do Tesouro Direto (pós-fixado e pré-fixado), sou obrigado a resgatá-los no vencimento?
Surgiu a dúvida por causa do risco de no dia do resgate o juro do mercado cair, no caso do pós-fixado, ou subir no caso do pré-fixado.
Obrigado.
Olá, eu gostaria de saber como posso fazer uma aplicação mensal de um valor “fixo” que tenha alta rentabilidade, baixo custo e não seja a tão longo prazo. Pensei em diversas formas de investimento, até em aquisição de imóveis e terrenos (infelizmente este exige alto capital). Atualmente utilizo somente a poupança e realizo muito minhas compras no cartao de credito o que tem sido meu maior inimigo. Enfim, qual a melhor forma de investimento com baixo risco, alta rentabilidade e se possível, médio prazo.
Obrigada
Gostaria de saber tenho um amigo q quer me pagar uma comissão p eu achar um investidor para comprar títulos do tesouro direto dele,quer me pagar 500 mil e q o investidor compre cem mil q valeram dois milhões no futuro, tem lógica ? Grata
Parabéns pelo texto e o blog.
Estou acumulando para minha aposentadoria lá por 2020 e tenho uma dúvida sobre a troca de títulos que gostaria da sua ajuda.
Comprei 40 NTNB Principal 150515 ha 12 meses atrás com taxa média de 2,26%, PM de R$ 2.087,11. A princípio iria levá-las até o vencimento.
Gostaria de saber se é vantagem fazer a seguinte operação:
1) Vender estes títulos NTNB Principal 150515 por R$ 2.197,25 (preço de hoje).
2) Comprar com estes recurso NTNB Principal 150519 (a 6%, custo de R$ 1.695,95) para levar até o vencimento.
Na minha percepção, mesmo pagando o IR, estes +/- 3,7% ao ano que terei de diferença por mais 17 meses compensa.
Muito bom o blog! E eu tenho uma dúvida: para investimentos em Tesouro Direto o que é mais vantajoso: investir uma quantia grande uma única vez (Ex: acima de R$ 15.000,00) ou investir quantias pequenas todo mês? Muito obrigado!
[…] site do Tesouro Direto tem um PDF que explica a parte mais técnica dos cálculos, caso haja […]
Olá, vou fazer 18 anos e quero investir em um rendimento à longo prazo, qual a melhor opção para meu caso?
boa tarde!! Parabéns pela materia ajudou bastante, mas como sou leiga no assunto preciso pesquisar um pouco mais.
Estou pensando na possibilidade de guardar R$200,00 ao mês por 12 ou 18 meses, qual seria o melhor investmento no tesouro direto.Gostaria de saber tambem se eu consigo faze-lõ no Bradesco.
Obrigada.
Muito bom , seu blog parabens !
Embora eu seja muito leigo nisso ainda , achei legal .
Tenho uma duvida , Quando falamos de juros ao ano , para sabermos os juros ao mês devo dividir esses juros ao ano por 12 ?
[…] artigo apresenta um resumo sobre a tributação dos Títulos Públicos negociados no Tesouro Direto e um guia passo a passo de como incluí-los na Declaração Anual de Imposto de Renda Pessoa […]
Olá Ulisses,
tenho 20 anos e pretendo investir dinheiro visando já a aposentadoria, pesquisei em alguns locais e vi que o melhor nesse caso é o ntn-b principal, por ser de longo prazo e por não receber cupoms semestrais, minha dhvida é: para investir para a aposentadoria eu compro 1 título desse apenas uma vez e deixo acumular até o final ou compro o mesmo título todo mês? Outra coisa eu comprando todo mês o titulo que tem vencimento em 15/05/2035, sendo que hojé é 13/07/2015, nesses 20 anos da para conseguir um dinheiro bom, tipo acima de 400mil?!
Só para lembrar o seu blog está ótimo, muito completo, parabéns 🙂
Fiz investimento no tesouro direto (via BB) a cerca de um ano e agora necessito antecipar um resgate e surgiram problemas:
Trabalho com a Internet e não consigo agendar no site do BB
que basicamente só trata de novas vendas.
Ajudem-me achar o site correto, pois estou necessitado do meu dinheiro para pagar contas.
estou muito necessitado de mais treinamentos.
Por favor orientem-me….
Ulisses ficou super bacana esse artigo, gostaria de saber se posso adicionar um link em meu site ( http://www.tesourodescomplicado.com ) apontando para esse artigo pois achei completo. abs